2017年9月7日，濰（wéi）柴動力（lì）利用境（jìng）外全資子（zǐ）公司平台成（chéng）功發行一筆7.75億美元高級（jí）S規則（zé）境外永續債券，發行利率僅為3.750%，本次債券（quàn）是濰柴動力在國際債券（quàn）市場成功發行的首支永續債（zhài）券，極大提升了濰（wéi）柴動力（lì）在（zài）國際資本市場的知名度、美譽度和品牌影響力，為（wéi）中國工業領域（yù）潛在發行人確（què）立了定價基準。

濰柴動力

經營強勁、結（jié）構合理，獲得同行業最高評級

2017年8月31日，濰柴動力披露2017年中期業績報告，各項（xiàng）經營指標表現強勁：實現營業收入723.13億元，同比增長69.9%;實（shí）現歸母淨利潤26.5億元，同比增（zēng）長147.4%;利潤增幅大於（yú）收入（rù）增幅，2017年上半年盈利大於2016年全（quán）年盈利。

憑借多（duō）領域的市場主導地（dì）位、多元化的業務布局結構、穩健的財務現（xiàn）金狀況及特有的行業稀缺價值，濰柴動力獲得評級機（jī）構惠譽上調投資級評級，由BBB升（shēng）至BBB+，展（zhǎn）望（wàng）“穩定”;評（píng）級機構標普將濰柴（chái）動力評級展望由“負麵”上（shàng）調至“穩定”，同時確認其BBB長期企業信用評（píng）級（jí）。

作為一家非央企，濰柴（chái）動力（lì）的信用資質獲得國際評級機構的較高（gāo）評級，為中國裝備製造企業的國際評級樹立了標杆。

高效路演、超額認購，受到市場熱烈追（zhuī）捧

2017年9月4日起，濰柴動力在香港和新加坡舉行了為期2.5天（tiān）的債券（quàn）路演，與近100名國（guó）際知名投資者進行了麵對麵的高效（xiào）溝（gōu）通。基於濰柴動力多元化的業務結構和強勁（jìn）的經營表現，境外投資者對濰柴動力表現出濃厚的投資興趣。

2017年（nián）9月7日，濰柴動力宣（xuān）布發行基準（zhǔn）永（yǒng）續債券，初始價格指導區間為4.250%，下午3：30向（xiàng）市場宣布認購簿規模已經超過56億（yì）美元，超額認購超過7倍（bèi）。最終（zhōng）價（jià）格大幅收窄50個基點至3.750%。

本次發行金額較大，但仍獲得資本市場7倍以上的超額（é）認購（gòu），充分顯示了國（guó）際投資者對濰柴動力經營發展的高度（dù）認可。

大規模低（dī）成本（běn）、投資者構成多元，塑造境外發債典範

根據（jù）認購簿的質量和規模（mó），本次發行是2016年初至今中國非央企發行人所發行的利率最低的美元永續債券，同時也是中國企業（yè）永續債券發行金（jīn）額最大的一筆交易（yì）。

此次發（fā）行（háng），最終投資者（zhě）分（fèn）布有50%為長期基金、17%為銀行、13%為企業、8%為保險（xiǎn）投資者，為本次債券後續二級市場的交易奠定良好基礎，也為濰柴（chái）動力建立了廣（guǎng）泛的國際投資者基礎，拓寬了境外（wài）融資渠道。

總的來看，濰柴動力業務及財務的強勁表現，以及對（duì）資本市場風險因素的全盤考慮，積極迅速應對，是（shì）本次債券成功發行的關鍵。

濰柴動力之“戰略魔方（fāng）”

在經濟新常（cháng）態背景下，濰柴（chái）動力主（zhǔ）動轉型，超前布局戰（zhàn）略性新興業務;調整結構，平滑波動（dòng）規避係統性風險;逐（zhú）步由中間配套向整體解（jiě）決方案轉型，在行業率先實現（xiàn）第二次騰飛。目前，戰略轉型和結（jié）構調（diào）整已基本到位，掌控豐富（fù）的全球戰略資源（yuán），形成了（le）國內外業務布局（jú）合（hé）理、整車整機帶動顯著、黃（huáng）金產業鏈動力總成為核心、智能物流為新業（yè）態（tài）的多元化生態結構。

各業務板塊戰略承擔、戰略角色、執行策略及現有資源已（yǐ）經非常（cháng）明確。未來，濰柴動力將根據動態變化（huà），適時恰當地將“戰略魔方”進行科學搭配、有效整合（hé）、適時（shí）調（diào）整，實現“【(1+1)>2】的平方”的戰略效果及生態係統的有效協同。